[퀵리포트] 한화케미칼, "매수" 유지..목표가 2만8000원 유지-메리츠證

- +
편집자주퀵리포트는 증권사가 발행한 분석 리포트의 핵심 내용만 요약해 속보로 제공합니다. 종목에 대한 투자의견, 목표가, 리포트 주요 내용, 최근 실적을 알려 드립니다.
메리츠종금증권은 지난 15일 한화케미칼에 대한 투자의견을 매수, 목표가를 2만8000원으로 제시했다. 이 증권사가 제시한 이전 목표가는 이번과 동일한 2만8000원이다.

메리츠종금증권 노우호 연구원이 작성한 한화케미칼 리포트 주요내용은 아래와 같다.
▶ 1Q19 이익 전망치 부합 예상
▶ 태양광: 모듈 스프레드 개선 및 한화큐셀코리아 이익 반영으로 이익 방어 능력 돋보일 전망

15일 주가는 전일대비 0.22% 상승한 2만2750원으로 마감했다. 15일 종가 기준 주가수익배수(PER)는 19.9배, 주가순자산배수(PBR)는 0.61배, 자기자본이익률(ROE)은 3.1%다.

[바로가기] 실시간 종목뉴스 전체보기
http://bit.ly/2XrAuGJ_itoozanews

이 콘텐츠는 아이투자와 씽크풀이 공동개발한 로봇뉴스 알고리즘에 따라 작성한 기사입니다.

<©가치를 찾는 투자 나침반, 아이투자(www.itooza.com) 무단전재 및 재배포금지>

[한화솔루션] 투자 체크 포인트

기업개요 LDPE, PVC를 주력으로 하는 한화 계열의 종합 화학업체
사업환경 ▷ 유화산업은 공급 축소, 중국의 경제성장으로 점진적으로 회복될 전망
▷ PVC산업은 호황과 불황이 반복되는 순환형 산업으로 세계 경제와 더불어 성장이 기대됨
경기변동 ▷ 세계 경기 및 수급상황에 따라 호황과 불황기 주기적으로 반복되는 경기순환형 산업
주요제품 태양광 71.16%
원료 52.56%
가공 9.77%
유통 4.30%
기타 3.78%
* 수치는 매출 비중
원재료 ▷ 에틸렌 (15년 1099USD → 16년 1096USD → 17년 1187USD → 18년1Q~2Q 1315USD → 18년3Q 1337USD)
▷ 프로필렌 (15년 788USD → 16년 716USDD → 17년 879USD → 18년1Q 998USD → 18년2Q 1027USD → 18년3Q 1084USD)
* 괄호 안은 매입 가격 추이
실적변수 ▷ 제조원가의 60~80%가 원료비로, 유가변동에 따라 수익성 영향
리스크 재무건전성 ★★
- 부채비율 153.33%
- 유동비율 104.79%
- 당좌비율 65.20%
- 이자보상배율 3.78%
- 금융비용부담률 1.41%
- 자본유보율 731.03%
신규사업 ▷ 수첨석유수지사업
- 여수 산업단지내 신규 수첨석유수지 5만톤 건설 사업(2019년까지)

한화솔루션의 정보는 2022년 10월 21일에 최종 업데이트 됐습니다.

(자료 : 아이투자 www.itooza.com)

[한화솔루션] 한 눈에 보는 투자지표

(단위: 억원)
손익계산서 2023.12 2022.12 2021.12
매출액 132,887 131,308 107,252
영업이익 6,045 9,237 7,383
영업이익률(%) 4.5% 7.0% 6.9%
순이익(연결지배) -2,081 3,591 6,191
순이익률(%) -1.6% 2.7% 5.8%

(자료 : 매출액,영업이익은 K-IFRS 개별, 순이익은 K-IFRS 연결지배)

아이투자

저작권자아이투자TEL02) 723-9093

Powered by (주) 한국투자교육연구소