퀵리포트는 증권사가 발행한 분석 리포트의 핵심 내용만 요약해 속보로 제공합니다. 종목에 대한 투자의견, 목표가, 리포트 주요 내용, 최근 실적을 알려 드립니다.
DB금융투자는 2일 녹십자에 대한 투자의견을 매수, 목표가를 17만원으로 제시했다. 이 증권사가 제시한 이전 목표가는 이번과 동일한 17만원이다.DB금융투자 구자용 연구원이 작성한 녹십자 리포트 주요내용은 아래와 같다.
▶ 컨센서스 하회
▶ 연결기준 1Q19 매출액 2,868억원(-2.5%YoY), 영업이익 14억원(-90.5%YoY)
▶ 연매출액 500억원 규모의 인슐린 제품 판매계약 해지 영향으로 처방의약품 부문 매출액은 8.5%YoY 감소했으며, PAHO(범미보건기구) 입찰시장 규모 축소로 중남미 수두백신 수출이 부진(-135억원YoY)
▶ 수두백신 수출은 하반기 비중이 높을 것으로 전망
▶ 헌터라제 중심의 처방의약품과 혈액제제 부문 수출은 각각 83.9%, 48.6% 증가하여 내수 및 백신 실적 하락분을 상쇄함
▶ 독감백신 매출 증가 및 IVIG 재심사 일정 확인 기대
▶ PAHO와 400억원 규모의 독감백신 입찰에 성공함에 따라 2Q19부터 백신 부문 실적이 개선될 전망
▶ 계약 규모의 20%는 이익률이 높은 4가 독감백신으로 사노피와 녹십자만이 공급하고 있기 때문에 향후 수익성 개선에 크게 기여할 것으로 전망
▶ IVIG의 재심사와 관련하여 FDA와 논의 중이며 상반기 중 향후 일정이 결정될 것으로 기대됨
▶ 하반기로 갈수록 좋아진다
▶ 다수의 임상 진행에 따른 경상개발비 증가에도 불구하고 백신사업부 안정화와 혈액제제의 매출 증가로 연간 영업이익률도 18년 대비 소폭 개선될 것으로 전망
▶ 1Q19의 부진한 실적은 하반기로 갈수록 개선될 것으로 전망
▶ 하반기로 갈수록 실적 개선 및 IVIG 불확실성 해소 기대감이 반영될 것으로 판단하여 기존 투자의견과 목표주가 유지
이날 오전 9시 55분 현재 녹십자 주가는 전일대비 2.43% 하락한 14만500원이다. 현재가 기준 주가수익배수(PER)는 47.7배, 주가순자산배수(PBR)는 1.55배, 자기자본이익률(ROE)은 3.2%다.
[바로가기] 실시간 종목뉴스 전체보기
☞ http://bit.ly/2XrAuGJ_itoozanews
이 시각 강세업종/테마03.29 15:32
-
1
자동차 - 공조장치
4
▲4.6%
▲2
▼2
0
16,750원
▲3,050원▲22.3%
-
2
반도체 장비 - 전공정
14
▲3.1%
▲7
▼7
0
14,480원
▲2,170원▲17.6%
-
3
종합반도체 회사
2
▲2.3%
▲2
▼0
0
183,000원
▲4,800원▲2.7%
-
4
마스크팩
7
▲2.0%
▲4
▼2
1
12,030원
▲1,330원▲12.4%
이 시각 급등주03.29 15:32
이 콘텐츠는 아이투자와 씽크풀이 공동개발한 로봇뉴스 알고리즘에 따라 작성한 기사입니다.
<©가치를 찾는 투자 나침반, 아이투자(www.itooza.com) 무단전재 및 재배포금지>
[녹십자] 최근 종목 뉴스
[녹십자] 투자 체크 포인트
기업개요 | 혈액제제, 백신제제 주력의 제약사 |
---|---|
사업환경 | ▷ 국민소득수준이 향상됨에 따라 건강에 대한 관심이 고조돼 국내 의약품 시장 연평균 6~7% 성장할 것으로 전망 ▷ 녹십자는 오창공장과 백신 전용 화순공장을 완공하며 혈액제제 및 백신제제 전문 제약사로 도약 |
경기변동 | ▷ 일반의약품은 전문의약품 보다 경기변동에 민감한 편 |
주요제품 | * 수치는 매출 비중 |
원재료 | ▷ 오창공장 의약품제조 : 플라스마 (50.2%,TIG 14년 18만705원→ 15년 21만1793원 → 16년 22만368원 → 17년 21만6529원 → 18년1Q 20만7744원 → 18년2Q 20만7228원/LT) ▷ 화순공장 의약품제조 : 부화란 (7%) ▷ 음성공장 의약품제조 : Diomagnite (0.1%) * 괄호 안은 매입 비중 및 가격 추이 |
실적변수 | ▷ 고령화 등에 따라 제약 시장 확대 시 수혜 ▷ 해외 매출처 신규 확보 시 수혜 |
리스크 | 재무건전성 ★★★ - 부채비율 66.46% - 유동비율 195.24% - 당좌비율 115.58% - 이자보상배율 11.74% - 금융비용부담률 0.86% - 자본유보율 2,113.64% |
신규사업 | ▷ 혈액제제, Recombinant제제, 백신제제의 대형 수출품목 육성 ▷ 국내 출시된 혈우병치료제 '그린진 에프'와 면역글로불린 '아이비 글로불린 에스엔'의 미국 등 임상 추진 ▷ 당국내 혈액제제시설 Capa 증설 ▷ 고용량 독감백신 2017년 10월 임상 1상 승인 |
녹십자의 정보는 2022년 10월 21일에 최종 업데이트 됐습니다.
(자료 : 아이투자 www.itooza.com)
[녹십자] 한 눈에 보는 투자지표
손익계산서 | 2023.12 | 2022.12 | 2021.12 |
---|---|---|---|
매출액 | 16,266 | 17,113 | 15,378 |
영업이익 | 344 | 813 | 737 |
영업이익률(%) | 2.1% | 4.7% | 4.8% |
순이익(연결지배) | -266 | 655 | 1,232 |
순이익률(%) | -1.6% | 3.8% | 8.0% |
(자료 : 매출액,영업이익은 K-IFRS 개별, 순이익은 K-IFRS 연결지배)