[퀵리포트] 삼성물산, "매수" 유지..목표가 10%↓ 12만5000원-신한금투

- +
[아이투자 뉴스봇 기자]신한금융투자는 10일 삼성물산에 대한 투자의견을 매수, 목표가를 12만5000원으로 제시했다. 이번 목표가는 이전에 제시한 목표가 14만원 대비 10% 하향했다.

신한금융투자 김수현 연구원이 작성한 삼성물산 리포트 주요내용은 아래와 같다.


▶ 삼성물산의 3Q19F 매출과 영업이익은 각각 7.74조원(-0.5% YoY), 2,855억원 (+4.2% YoY)를 전망
▶ 비수기에 진입하는 패션부문은 원가 효율화 지속으로 전년 동기 적자에서 올해 영업이익 20억원의 소폭 흑자 전환이 기대





이날 오전 9시 55분 현재 삼성물산 주가는 전일대비 1.89% 하락한 8만8100원이다. 현재가 기준 주가수익배수(PER)는 11.8배, 주가순자산배수(PBR)는 0.76배, 자기자본이익률(ROE)은 6.4%다.

[바로가기] 실시간 종목뉴스 전체보기
http://bit.ly/2XrAuGJ_itoozanews

아이투자 구독 채널 바로가기
[바로가기] 종목발굴에 강한 아이투자 전체기사 보기
https://goo.gl/tdcM33

이 콘텐츠는 아이투자와 씽크풀이 공동개발한 로봇뉴스 알고리즘에 따라 작성한 기사입니다.

<©가치를 찾는 투자 나침반, 아이투자(www.itooza.com) 무단전재 및 재배포금지>

[삼성물산] 투자 체크 포인트

기업개요 건설, 급식/식자재유통, 레져, 패션 사업을 영위하는 기업
사업환경 ▷패션: 시장의 변화가 많고 수명주기가 짧음, 완만한 상승세를 지속 중
▷건설: 장기적으로 성숙기 단계에 진입한 것으로 보임
▷급식/식자재유통: 단체 급식 시장은 낮은 성장률, 위탁급식 시장은 양호한 성장세를 지속할 전망
경기변동 ▷패션: 경기변동에 민감하고, 신학기인 3월과 피서철인 8월, 추동시즌의 시작인 10월의 매출이 최고
▷건설: 정부의 개발 계획, 주택 보급정책, 경기 변동 등이 복합적으로 작용
▷급식/식자재유통: 경기변동에 영향을 크게 받지 않음
주요제품 ▷ 상사부문 (45.9%)
▷ 패션부문 (5.4%)
▷ 급식/식자재유통부문 (6.1%)
▷ 건설용역 (38.6%)
▷ 바이오부문 (1.5%)
▷ 리조트부문 (2.1%)
* 괄호 안은 매출 비중
원재료 ▷ 건설부문 : 철근, 레미콘, 골재 등
▷ 패션부문 : 원단 등
▷ 바이오부문 : Resin 등
실적변수 ▷ 철근, 원면 등 원재료가격 하락시 수혜
리스크 ▷ 재무 건전성: ★★★★★ (개별)
- 부채비율 55%, 유동비율 142%
- 자산 대비 차입금 비중 6%
- 이자보상배율 4배
신규사업 ▷ SPA, 아웃도어, 잡화 등 고성장, 유망분야에 대한 육성으로 통해 외형 확장 중

삼성물산의 정보는 2019년 09월 05일에 최종 업데이트 됐습니다.

(자료 : 아이투자 www.itooza.com)

[삼성물산] 한 눈에 보는 투자지표

(단위: 억원)
손익계산서 2019.6 2018.12 2017.12
매출액 103,559 208,331 204,428
영업이익 3,055 7,094 5,619
영업이익률(%) 3% 3.4% 2.7%
순이익(연결지배) 4,691 17,128 6,398
순이익률(%) 4.5% 8.2% 3.1%

(자료 : 매출액,영업이익은 K-IFRS 개별, 순이익은 K-IFRS 연결지배)

아이투자

저작권자아이투자TEL02) 723-9093

Powered by (주) 한국투자교육연구소