“태웅, 목표가↑…SMR용 부품 수주 주목”-NH

[아이투자 조양희 연구원]NH투자증권은 30일 태웅의 목표주가를 기존 1만7500원에서 2만8000원으로 60%로 상향하고, 투자의견 ‘매수’를 유지했다. 태웅이 소형모듈원전(SMR)용 부품 수주에 성공한 업체로, 전방시장 단조품 수요 증가에 따른 성장을 기대해서다. 전 거래일 종가는 2만2100원이었다.

이 증권사 곽재혁 연구원은 “태웅은 지난 2월 캐나다 내 300MW급 SMR용 단조부품 공급 계약 체결에 성공했으며, 관련 매출은 오는 3분기 중 인식될 예정”이라며 “SMR 밸류체인에 속하게 된 점에 주목한다”고 밝혔다. 태웅은 지난 2012년부터 원전향 캐스크(Cask) 제품을 수출했으며, 2020년 들어서 미국 원전·SMR 부품업체와 협력을 지속해 왔다.

내년 매출은 올해보다 36.6% 증가한 5131억원, 영업이익은 615억원으로 같은 기간 189.3% 늘어날 것이란 전망이다. 풍력의 경우 3분기 플랜지 증설로 내년 생산능력이 올해 보다 30% 증가할 것으로 봤다.

곽 연구원은 “올해 연간 풍력 신규 수주 예상치 1100억원에 대한 달성 가능성도 높다”며 “1분기 중 342억원을 수주했고, 상반기 내 영국 노퍽(Norfolk) 프로젝트 추가 수주도 가능할 것”이라고 판단했다.

그는 “올해 실적 훼손 요인으로 작용한 플랜지 증설은 기타, 조선 부문의 영업가치를 훼손하는 요인이 아니다”면서 “SMR, 플랜트 등 전방시장 단조품 공급 부족에 따라 태웅의 성장 기회에 주목해야 한다”고 말했다.