“현대오토에버, 목표가 높여…성장 체력 입증”-신한

[아이투자 조양희 연구원]신한투자증권은 6일 현대오토에버가 관세 우려에도 성장 체력을 입증했다며 목표주가를 기존 18만원에서 20만원으로 11% 상향했다. 투자의견은 ‘매수’로 유지했다. 전 거래일 종가는 14만9600원이다.

지난 2분기 현대오토에버 매출은 전년 동기 대비 13.5% 늘어난 1조412억원, 영업이익은 같은 기간 18.7% 증가한 814억원을 기록했다. 신한투자증권 추정치 영업이익을 29% 상회하는 실적이다.

이 증권사 오강호 연구원은 “1분기 실적 부진 이후 반등에 성공했다”며 “지연 계약 매출 이월분 및 개발비 인식과 함께 시스템 구축·운영(SI), IT 아웃소싱(ITO) 매출액이 각각 17%, 14% 증가하며 성장을 견인했다”고 설명했다.

그는 “그룹사 투자 확대에 따른 수혜를 전망한다”며 “하반기의 경우 성장 모멘텀 부각 타이밍으로, 밸류에이션 재평가로 연결될 것”이라고 바라봤다. 이어 “주요 포인트로 자율주행 시장 개화와 로봇·스마트 팩토리 등 신성장 동력, 클라우드 등 SI, ITO 성장 스토리를 주목한다”고 했다.

그러면서 “하반기 그룹사 투자 및 프로젝트 매출 인식에 따른 실적 변동성은 확인이 필요하다”면서도 “최근 신사업이 부각되며 하반기 주목할 국내 IT 서비스 업체”라고 판단했다.