[퀵리포트] CJ대한통운, "매수" 유지..목표가 19만원 유지-신한금투

- +
편집자주퀵리포트는 증권사가 발행한 분석 리포트의 핵심 내용만 요약해 속보로 제공합니다. 종목에 대한 투자의견, 목표가, 리포트 주요 내용, 최근 실적을 알려 드립니다.
[아이투자 송민경 기자]신한금융투자는 11일 CJ대한통운에 대한 투자의견을 매수, 목표가를 19만원으로 제시했다. 이 증권사가 제시한 이전 목표가는 이번과 동일한 19만원이다.

신한금융투자 박광래 연구원이 작성한 CJ대한통운 리포트 주요내용은 아래와 같다.


▶ 4분기 영업이익 683억원(+13.8% YoY)으로 시장 기대치 부합 예상
▶ 19년 매출액 10.3조원(+12% YoY), 영업이익 2,990억원(+34%) 전망
▶ 목표주가 190,000원, 투자의견 매수 유지





지난 10일 주가는 전일대비 1.51% 하락한 16만3000원으로 마감했다. 전일 종가 기준 주가수익배수(PER)는 110.9배, 주가순자산배수(PBR)는 1.48배, 자기자본이익률(ROE)은 1.3%다.

[바로가기] 전 증권사 보고서 원문서비스 '와이즈리포트'
http://www.wisereport.co.kr/

아이투자 구독 채널 바로가기
[바로가기] 종목발굴에 강한 아이투자 전체기사 보기
https://goo.gl/tdcM33

<©가치를 찾는 투자 나침반, 아이투자(www.itooza.com) 무단전재 및 재배포금지>

[CJ대한통운] 투자 체크 포인트

기업개요 2012년 2월 CJ계열로 편입된 종합물류회사. 국내 및 국제물류, 컨테이너, 택배사업.
사업환경 ▷ 국내 3자물류는 주요국과의 FTA 체결 등으로 국내외 기업들의 물량확대·홈쇼핑·인터넷 쇼핑몰 등과 함께 성장할 전망
▷ FTA, 글로벌 기업들의 물류 아웃소싱에 따라 국제물류시장은 대형화와 전문화가 진행되고 있음
경기변동 ▷ 경기에 따라 실적 영향을 받는 산업으로 물동량에 직접적인 영향을 받음
주요제품 ▷ CL사업부문 (29.6%) : 하역, 운송, 보관, 건설 등
▷ 글로벌사업부문 (39.5%) : 하역, 운송, 보관
▷ 택배사업부문 (24.6%)
* 괄호 안은 매출 비중
원재료 ▷ 경유 (작년 대비 단가 증감율 9.7%)
실적변수 ▷ 국내외 물동량 증가시 수혜
▷ 택배 단가 인상시 수혜
리스크 ▷ 재무 건전성: ★★ (개별)
- 부채비율 130%, 유동비율 69%
- 자산 대비 차입금 비중 35%
- 이자보상배율 3배
신규사업 ▷ 진행 중인 신규사업 없음

CJ대한통운의 정보는 2019년 01월 16일에 최종 업데이트 됐습니다.

(자료 : 아이투자 www.itooza.com)

[CJ대한통운] 한 눈에 보는 투자지표

(단위: 억원)
손익계산서 2018.9 2017.12 2016.12
매출액 45,436 51,888 48,464
영업이익 729 1,409 1,359
영업이익률(%) 1.6% 2.7% 2.8%
순이익(연결지배) 374 315 558
순이익률(%) 0.8% 0.6% 1.2%

(자료 : 매출액,영업이익은 K-IFRS 개별, 순이익은 K-IFRS 연결지배)

아이투자

저작권자아이투자TEL02) 723-9093

Powered by (주) 한국투자교육연구소